0DTE 옵션이란?
0DTE는 만기까지 0일, 즉 오늘 만기되는 옵션을 뜻합니다. Deribit에는 매일 UTC 08:00에 만기되는 암호화폐 옵션이 있고, SPY, QQQ, IWM에는 평일마다 만기되는 미국 옵션이 있습니다. 남은 시간이 매우 짧아 가격이 작은 움직임에도 크게 반응하고(높은 감마) 가치가 빠르게 줄어듭니다(높은 세타).
- 만기까지는 마지막 날 시간과 분 단위로 카운트다운합니다.
- 등가격 근처는 델타가 0.3~0.7 사이인 계약을 보여 줍니다. 대부분의 거래가 여기서 일어납니다.
- 저렴한 복권은 깊은 외가격(델타 0.1 미만)인데도 거래된 계약을 보여 줍니다. 대개 만기 시 가치가 없지만, 가끔은 가격의 몇 배가 됩니다.
이 셋업에 대해
- 무엇인가
- 오늘 또는 이번 주에 만기가 되는 옵션으로, 0DTE 계약을 포함하며 남은 시간, 델타, 프리미엄을 보여 줍니다.
- 트레이더의 활용법
- 단기 트레이더는 가격이 작은 움직임에도 크게 반응하고 빠르게 가치를 잃기 때문에, 빠른 방향성 베팅이나 프리미엄 매도에 사용합니다.
- 주의할 점
- 손실이 빠르고 전액에 이를 수 있습니다. 시간 가치 감소와 감마가 가장 크고, 만기가 가까워지면 호가 차이가 넓어질 수 있습니다.
지연/참고용 데이터이며 투자 조언이 아닙니다. 옵션은 위험하며 가치를 전부 잃을 수 있습니다.
자주 묻는 질문
이 옵션들은 언제 만기되나요?
Deribit 암호화폐 옵션은 만기일 UTC 08:00에 만기됩니다. 미국 주식·ETF 옵션은 만기일 뉴욕 시간 오후 4시에 거래가 종료됩니다(스크리너는 카운트다운에 오후 4시를 사용합니다).
어떤 시장을 스캔할 수 있나요?
두 가지이며, 표 위의 시장 버튼으로 고릅니다. 암호화폐 옵션(기본값)은 최대 암호화폐 옵션 거래소인 Deribit의 공개 데이터로, BTC와 ETH에 더해 SOL, XRP, AVAX, TRX, HYPE의 USDC 결제 옵션을 다룹니다. 키가 필요 없으며, Deribit에 연결할 수 없으면 OKX의 BTC·ETH 옵션으로 대체합니다. 미국 옵션은 본인 무료 Alpaca 키로 가장 활발한 미국 주식과 ETF 약 65개(SPY, QQQ, IWM, NVDA, TSLA, AAPL 등)를 다룹니다.
데이터는 실시간인가요?
아니요. 지연된 참고용 데이터로 보시고 투자 조언으로 여기지 마세요. Deribit 수치는 거의 실시간입니다(거래량은 최근 24시간 기준). Alpaca 무료 플랜은 참고용 옵션 피드를 사용하므로 호가가 지연되거나 수정될 수 있고, 체결도 지연됩니다. 미국 미결제약정은 하루 한 번 전 거래일 기준으로 공개됩니다. 결과 옆의 자동 새로고침을 켜면 표가 30초, 1분 또는 5분마다 그 자리에서 갱신됩니다.
미국 옵션에는 왜 키가 필요한가요?
미국 옵션 가격(OPRA 데이터)은 라이선스 데이터라서 웹사이트가 무료로 배포할 수 없습니다. Alpaca는 누구에게나 참고용 옵션 피드가 포함된 무료 시장 데이터 키를 발급합니다. 키는 브라우저에만 저장되고 Alpaca로만 전송되며, 저희에게는 절대 전송되지 않습니다. 옵션 미결제약정은 Alpaca의 트레이딩 API에서 가져오며, 무료 모의투자 키로도 사용할 수 있습니다. 무료 Alpaca 키 발급 방법을 참고하세요.
암호화폐 옵션의 가격과 수량은 어떻게 표시되나요?
Deribit은 BTC·ETH 옵션을 코인 단위로 호가합니다. 스크리너는 만기의 선도 가격으로 모든 가격을 코인당 미국 달러로 환산합니다. 거래량과 미결제약정은 코인 단위(Deribit BTC 옵션 1계약 = 1 BTC)이므로 거래량 ÷ 미결제약정, 풋/콜 같은 비율을 바로 비교할 수 있습니다. 델타는 Deribit의 마크 내재 변동성으로 블랙-숄즈 공식을 이용해 브라우저에서 계산합니다.